隨著經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的推進(jìn)，我國中產(chǎn)階級群體持續(xù)壯大，人民對普惠式財(cái)富管理的需求持續(xù)增加。在近日舉辦的中國財(cái)富管理50人論壇上，上海信托總經(jīng)理陳兵表示，信托公司在普惠性財(cái)富管理中的價(jià)值集中體現(xiàn)于信托制度帶來的“財(cái)產(chǎn)獨(dú)立價(jià)值”“信托賬戶創(chuàng)設(shè)價(jià)值”和“大類資產(chǎn)配置價(jià)值”。

陳兵認(rèn)為，信托可以提供“財(cái)產(chǎn)獨(dú)立價(jià)值”。信托制度財(cái)產(chǎn)隔離、他益功能的法定優(yōu)勢，讓信托是天然的財(cái)富管理工具。

“《中華人民共和國信托法》和《全國法院民商事審判工作會議紀(jì)要》已經(jīng)闡明信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立性規(guī)則，這使得信托產(chǎn)品具有法定的風(fēng)險(xiǎn)隔離和財(cái)富規(guī)劃的作用，將成為中產(chǎn)人群進(jìn)行財(cái)富管理和規(guī)劃的重要工具，是信托獨(dú)有的功能。所以，居民財(cái)富所涵蓋的金融資產(chǎn)、不動產(chǎn)、股權(quán)、書畫等資產(chǎn)，乃至于專利權(quán)、收益權(quán)、知識產(chǎn)權(quán)等權(quán)利性質(zhì)的財(cái)產(chǎn)，都可以通過信托來進(jìn)行管理，信托公司可以為客戶提供各類財(cái)產(chǎn)的管理、分配、規(guī)劃等獨(dú)具法律價(jià)值的財(cái)富管理服務(wù)，這也成為信托公司在財(cái)富管理行業(yè)中特殊性和差異性的一部分。目前，不動產(chǎn)、上市公司股權(quán)、金融資產(chǎn)都有裝入信托的成功先例。”陳兵表示。

中信登數(shù)據(jù)顯示，截至2021年末，家族信托存續(xù)規(guī)模達(dá)3494.81億元，較2020年增長約30％，頭部信托公司紛紛將其列為重點(diǎn)轉(zhuǎn)型業(yè)務(wù)之一。其他基于信托財(cái)富管理制度優(yōu)勢的新業(yè)務(wù)，如家庭服務(wù)信托、養(yǎng)老信托等近年來也如雨后春筍般不斷涌現(xiàn)。

陳兵認(rèn)為，提供“信托賬戶創(chuàng)設(shè)價(jià)值”，使得信托公司更加能實(shí)現(xiàn)財(cái)富管理多樣化目標(biāo)，可覆蓋更多財(cái)富管理需求。

“基于信托產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)的靈活性，信托可以為每一個(gè)符合條件的居民創(chuàng)設(shè)一個(gè)信托產(chǎn)品，相當(dāng)于設(shè)立一個(gè)專屬的‘財(cái)富管理信托賬戶’。通過這個(gè)信托賬戶，不僅可以同時(shí)提供金融服務(wù)和非金融服務(wù)，也可以在不同階段提供不同類型的產(chǎn)品和服務(wù)，覆蓋全生命周期。加上信托制度的優(yōu)勢，信托有可能成為整個(gè)財(cái)富管理市場的基礎(chǔ)工具，‘財(cái)富管理信托賬戶’成為銀行賬戶以外的系統(tǒng)重要性賬戶體系，它能滿足金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)配置和特定功能需求，提升金融機(jī)構(gòu)的客戶黏性，有利于各類型財(cái)富管理機(jī)構(gòu)構(gòu)建‘創(chuàng)新、融合、共享、共贏’的財(cái)富管理生態(tài)圈。”陳兵說。

此外，陳兵認(rèn)為，信托還提供“大類資產(chǎn)配置價(jià)值”。信托產(chǎn)品投向廣泛性，可以更多為客戶提供“千人千面”的綜合化財(cái)富管理綜合方案。

陳兵指出，信托公司具有靈活的產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)和廣泛的資產(chǎn)投向優(yōu)勢，可以在實(shí)業(yè)、資本、貨幣三大市場進(jìn)行靈活跨市場的大類資產(chǎn)配置，構(gòu)建不同收益風(fēng)險(xiǎn)特征的產(chǎn)品。從可投資產(chǎn)類型來說，信托產(chǎn)品可以投向現(xiàn)金、債權(quán)、股權(quán)、不動產(chǎn)、保單、收益權(quán)/受益權(quán)等，真正實(shí)現(xiàn)大類資產(chǎn)配置，這是銀行、券商、基金等其他機(jī)構(gòu)所不具備的。信托公司可以在全面評估客戶多方面需求的基礎(chǔ)上，建設(shè)覆蓋面廣、選擇面寬、收益特征多元和服務(wù)功能多樣的產(chǎn)品線和服務(wù)組合，運(yùn)用資產(chǎn)配置理念，提供基礎(chǔ)金融、資產(chǎn)管理、投資組合、受托管理、財(cái)產(chǎn)分析等理財(cái)服務(wù)，以及保險(xiǎn)保障、退休計(jì)劃、子女教育、慈善事業(yè)等附加服務(wù)，滿足客戶在財(cái)產(chǎn)保值增值以及事務(wù)管理層面等多元化資產(chǎn)委托需求，實(shí)現(xiàn)最優(yōu)資產(chǎn)配置并有效管理風(fēng)險(xiǎn)。

本文源自中國銀行保險(xiǎn)報(bào)