2023年2月11日，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行發(fā)布《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類辦法》1（以下簡(jiǎn)稱《辦法》或“新規(guī)”），自2023年7月1日起施行。本次頒布的《辦法》是2007年原銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指引》2（以下簡(jiǎn)稱《指引》）后的首次正式修訂，亦較2019年發(fā)布的征求意見(jiàn)稿進(jìn)行多方面的完善?！掇k法》共六章四十八條，要求商業(yè)銀行遵循真實(shí)性、及時(shí)性、審慎性和獨(dú)立性原則，對(duì)承擔(dān)信用風(fēng)險(xiǎn)的全部表內(nèi)外金融資產(chǎn)開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)分類。

信用風(fēng)險(xiǎn)是我國(guó)銀行業(yè)面臨的最主要風(fēng)險(xiǎn)，完善的風(fēng)險(xiǎn)分類制度是有效防控信用風(fēng)險(xiǎn)的前提和基礎(chǔ)。出臺(tái)新的監(jiān)管要求有益于我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理制度與《商業(yè)銀行預(yù)期信用損失法實(shí)施管理辦法》和巴塞爾委員會(huì)《審慎處理資產(chǎn)指引》進(jìn)一步接軌，有助于商業(yè)銀行準(zhǔn)確識(shí)別、評(píng)估信用風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)一步提升銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力以及服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)水平，提升銀行高質(zhì)量發(fā)展。

一、目前部分商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)分類工作中存在的問(wèn)題

原《指引》發(fā)布近16年來(lái)，其規(guī)范明確了五級(jí)分類基本監(jiān)管要求。部分商業(yè)銀行目前在金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類工作中，仍普遍存在以下幾點(diǎn)問(wèn)題：

業(yè)務(wù)覆蓋不全面。部分銀行僅對(duì)貸款做明確分類要求，對(duì)貸款以外的其他資產(chǎn)模糊處理； 分類標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一。各銀行間對(duì)原制度解讀不一，分類標(biāo)準(zhǔn)間可比性差； 管理執(zhí)行不規(guī)范。部分銀行治理架構(gòu)、職責(zé)分工不明晰，工作流程要求不明確。二、《辦法》的總體影響可歸納為”四個(gè)更加“

畢馬威認(rèn)為：

在更嚴(yán)格的不良認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)下，預(yù)計(jì)銀行整體不良率會(huì)有所上升，尤其是部分新規(guī)發(fā)布前不良認(rèn)定不夠嚴(yán)格的中小銀行。同時(shí)不良貸款的增加可能會(huì)被動(dòng)導(dǎo)致銀行的撥備覆蓋率下降，需要商業(yè)銀行加以關(guān)注。

三、辦法的要點(diǎn)的核心解讀

1、覆蓋范圍

資產(chǎn)覆蓋范圍由貸款擴(kuò)展至承擔(dān)信用風(fēng)險(xiǎn)的全部金融資產(chǎn)。

2、治理架構(gòu)與職責(zé)

強(qiáng)化公司治理與審計(jì)監(jiān)督的要求，落實(shí)董事會(huì)承擔(dān)最終責(zé)任。明確風(fēng)險(xiǎn)分類的內(nèi)部審計(jì)應(yīng)至少每年執(zhí)行，且審計(jì)結(jié)果及時(shí)向董事會(huì)做書(shū)面報(bào)告。

3、工作流程

新增分類流程的三級(jí)程序（初分、認(rèn)定、審批）要求，需體現(xiàn)有效的制衡機(jī)制，確保分類過(guò)程的獨(dú)立性；個(gè)人貸款、信用卡貸款、小微企業(yè)貸款可延用脫期法3進(jìn)行分類。目前商業(yè)銀行在非零售資產(chǎn)分類的系統(tǒng)支撐、零售資產(chǎn)分類的業(yè)務(wù)部門(mén)復(fù)核和風(fēng)險(xiǎn)部門(mén)認(rèn)定方面有一定程度的管理提升空間。

4、風(fēng)險(xiǎn)分類基本標(biāo)準(zhǔn)

《辦法》按照風(fēng)險(xiǎn)程度把金融資產(chǎn)分成五類，分別為正常類、關(guān)注類、次級(jí)類、可疑類、損失類，后三類合稱不良資產(chǎn)，其中規(guī)模增長(zhǎng)影響最大的是關(guān)注類和次級(jí)類，致商業(yè)銀行不良率或增長(zhǎng)。

商業(yè)銀行開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)分類的中心是評(píng)估債務(wù)人的履約能力，債務(wù)人的財(cái)務(wù)狀況、金融資產(chǎn)的逾期天數(shù)都是風(fēng)險(xiǎn)分類的重要考量。

【正常類】

債務(wù)人能夠履行合同，沒(méi)有客觀證據(jù)表明本金、利息或收益不能按時(shí)足額償付。

【關(guān)注類】

關(guān)注類基本標(biāo)準(zhǔn)不變，增加操作性、技術(shù)性逾期豁免，增加通過(guò)其他債務(wù)融資方式償還的債券豁免，增加符合條件的小微續(xù)貸豁免。關(guān)于逾期天數(shù)，新規(guī)明確規(guī)定“金融資產(chǎn)逾期后應(yīng)至少歸為關(guān)注類”。這對(duì)銀行現(xiàn)有信貸和授信管理系統(tǒng)的全資產(chǎn)逾期統(tǒng)計(jì)信息管理帶來(lái)挑戰(zhàn)。

【次級(jí)類】

次級(jí)類標(biāo)準(zhǔn)新增定性、定量標(biāo)準(zhǔn)，增加連坐機(jī)制（同一非零售債務(wù)人在所有銀行資產(chǎn)質(zhì)量），增加與預(yù)期損失法估計(jì)結(jié)果的聯(lián)動(dòng)。關(guān)于逾期天數(shù)，《辦法》實(shí)施后，即便債項(xiàng)押品質(zhì)量高、緩釋充足，一旦債項(xiàng)突破逾期90天，就必須納入次級(jí)。

【可疑類】

新增可疑類標(biāo)準(zhǔn)，包括定量標(biāo)準(zhǔn)（逾期天數(shù)、預(yù)期信用損失占比）、定性標(biāo)準(zhǔn)（逃廢銀行債務(wù)）；增加與預(yù)期損失法估計(jì)結(jié)果的聯(lián)動(dòng)，一旦債項(xiàng)突破逾期270天，就必須納入可疑。

【損失類】

新增損失類標(biāo)準(zhǔn)，包括定量標(biāo)準(zhǔn)（逾期天數(shù)、預(yù)期信用損失占比），定性標(biāo)準(zhǔn)（進(jìn)入破產(chǎn)清算程序），增加與預(yù)期損失法估計(jì)結(jié)果的聯(lián)動(dòng)，一旦債項(xiàng)突破逾期360天，就必須納入損失。

5、重組資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類

【對(duì)“債務(wù)人財(cái)務(wù)困難”以及“合同調(diào)整”兩個(gè)概念進(jìn)行詳細(xì)的規(guī)定】

現(xiàn)行《指引》未充分明確重組貸款涉及的“債務(wù)人財(cái)務(wù)狀況惡化”以及“合同調(diào)整”兩個(gè)關(guān)鍵概念，且規(guī)定重組貸款均應(yīng)分類為不良?！掇k法》重點(diǎn)對(duì)“財(cái)務(wù)困難”和“合同調(diào)整”兩個(gè)概念作出詳細(xì)的規(guī)定，細(xì)化符合重組概念的各種情形，有利于銀行對(duì)照實(shí)施，堵塞監(jiān)管套利空間。

【對(duì)重組資產(chǎn)設(shè)置重組觀察期】

《辦法》規(guī)定重組觀察期由至少6個(gè)月延長(zhǎng)為至少1年，在觀察期內(nèi)采取相對(duì)緩和的措施，有利于推動(dòng)債務(wù)重組順利進(jìn)行，這也是本次《辦法》的一個(gè)顯著變化。

【細(xì)化認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)】

根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則，不再統(tǒng)一要求重組資產(chǎn)必須分為不良，但應(yīng)至少分為關(guān)注。對(duì)劃分為不良的重組資產(chǎn)，在觀察期內(nèi)符合不良上調(diào)條件的，可以上調(diào)為關(guān)注類。對(duì)多次重組的分類作出明確規(guī)定，要求觀察期內(nèi)未按照合同約定及時(shí)足額還款，或雖足額還款但財(cái)務(wù)狀況未有好轉(zhuǎn)，再次重組的資產(chǎn)至少歸為次級(jí)類，并重新計(jì)算觀察期。

核心總結(jié)：“兩緊”與“兩寬”

兩緊：大幅清晰重組資產(chǎn)認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)“財(cái)務(wù)困難”和“合同調(diào)整”兩個(gè)概念作出詳細(xì)規(guī)定，堵塞監(jiān)管套利空間；重組資產(chǎn)退出觀察期延長(zhǎng)，退出重組資產(chǎn)更關(guān)注期間履約能力。兩寬：重組資產(chǎn)的初始分類不一刀切全納入不良類；被分為不良類的重組資產(chǎn)在觀察期內(nèi)有上調(diào)為關(guān)注類的空間。6、特定場(chǎng)景風(fēng)險(xiǎn)分類額外要求

【不良資產(chǎn)分類上調(diào)】

非零售貸款類的金融資產(chǎn)分類上調(diào)須至少6個(gè)月，且需關(guān)注期間履約能力和債務(wù)人在銀行整體資產(chǎn)質(zhì)量狀況。

【分類連坐機(jī)制】

拓寬分類連坐機(jī)制，銀行需計(jì)量債務(wù)人在本行/所有銀行的資產(chǎn)質(zhì)量狀況占比，并據(jù)此調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)分類。

【基礎(chǔ)資產(chǎn)穿透】

資管產(chǎn)品、資產(chǎn)證券化產(chǎn)品基本均需穿透對(duì)基礎(chǔ)資產(chǎn)逐筆進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分類（零售資產(chǎn)、不良資產(chǎn)為基礎(chǔ)資產(chǎn)、或分層資產(chǎn)證券化產(chǎn)品除外）。

【集團(tuán)客戶】

企業(yè)集團(tuán)成員債務(wù)被分為不良并不必然導(dǎo)致其他成員也被分為不良，但商業(yè)銀行應(yīng)及時(shí)啟動(dòng)評(píng)估程序，審慎評(píng)估該成員對(duì)其他成員的影響。

【客戶涉及并購(gòu)】

因并購(gòu)導(dǎo)致償債主體發(fā)生變化的，并購(gòu)方和被并購(gòu)方相關(guān)金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類在6個(gè)月內(nèi)不得上調(diào)，其中的不良金融資產(chǎn)不納入集團(tuán)客戶額外評(píng)估程序、資產(chǎn)質(zhì)量連坐范圍。

【資本計(jì)量高級(jí)方法應(yīng)用額外要求】

對(duì)于已實(shí)施資本計(jì)量高級(jí)方法的商業(yè)銀行，應(yīng)明確風(fēng)險(xiǎn)分類標(biāo)準(zhǔn)和內(nèi)評(píng)體系違約定義之間的穩(wěn)定對(duì)應(yīng)關(guān)系。

結(jié)語(yǔ)：

在充分解讀新規(guī)的基礎(chǔ)上，商業(yè)銀行一方面要再今年7月1日正式實(shí)施前，盡快依據(jù)新規(guī)標(biāo)準(zhǔn)做好存量業(yè)務(wù)的梳理排查、指標(biāo)與業(yè)務(wù)管理的影響分析，制定新老劃斷安排；另一方面要制定重分類計(jì)劃，在2025年末前按季度有計(jì)劃、分步驟對(duì)所有存量業(yè)務(wù)按新規(guī)要求進(jìn)行重新分類。

另外，依據(jù)“主動(dòng)管理代替被動(dòng)承接”的管理理念，建議商業(yè)銀行提升與風(fēng)險(xiǎn)分類管理配套的各項(xiàng)信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力，以助力高校便利的資產(chǎn)質(zhì)量管理，從根本上防范風(fēng)險(xiǎn)分類下滑。可由以下幾個(gè)方面著手推進(jìn)：

重視并建設(shè)重組資產(chǎn)管理能力從重組業(yè)務(wù)源頭管理，明確重組業(yè)務(wù)定義，明晰相關(guān)的管理職能分工與配套的責(zé)任、權(quán)利、考核，梳理重組業(yè)務(wù)審批流程及審批場(chǎng)景，管理重組業(yè)務(wù)整體規(guī)模；同時(shí)將“觀察期”概念納入重組業(yè)務(wù)日常管理工作，推動(dòng)債務(wù)重組，推動(dòng)分類上調(diào)，防范分類下遷。

加強(qiáng)落實(shí)資產(chǎn)穿透管理對(duì)資管產(chǎn)品/資產(chǎn)證券化產(chǎn)品建立統(tǒng)一資產(chǎn)穿透數(shù)據(jù)庫(kù)表，維護(hù)基礎(chǔ)資產(chǎn)穿透信息，保障信息準(zhǔn)確、標(biāo)準(zhǔn)。資產(chǎn)穿透管理不僅在資產(chǎn)分類中至關(guān)重要，在統(tǒng)一授信、大額風(fēng)險(xiǎn)暴露、額度管理、資本新規(guī)下的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量中亦是必要支撐。

推進(jìn)分類與減值的結(jié)合與聯(lián)動(dòng)梳理明確階段劃分標(biāo)準(zhǔn)、提前構(gòu)建資產(chǎn)分類與信用減值聯(lián)動(dòng)場(chǎng)景及聯(lián)動(dòng)路徑。在此基礎(chǔ)之上，提前規(guī)劃分類調(diào)整對(duì)減值影響、提前估量風(fēng)險(xiǎn)參數(shù)。

加強(qiáng)貸投后管理與主動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)能力在全行層面宣導(dǎo)金融資產(chǎn)“逾期即劃入關(guān)注” “不良認(rèn)定連坐機(jī)制”等新規(guī)要求；宣導(dǎo)金融資產(chǎn)正常至關(guān)注、關(guān)注至后三類后對(duì)減值計(jì)量結(jié)果的重大影響、以及無(wú)法短期內(nèi)回遷分類的重大影響，并適度調(diào)整配套的考核方案；激發(fā)提升貸后管理的主動(dòng)性和強(qiáng)制性。

提升全口徑資產(chǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)測(cè)預(yù)警能力完善監(jiān)測(cè)預(yù)警工具，不僅監(jiān)測(cè)單個(gè)客戶，亦持續(xù)追蹤各分群客戶資產(chǎn)質(zhì)量變化，做到趨勢(shì)管理，提前管理，以客戶為單元的統(tǒng)籌管理。

完善數(shù)據(jù)支撐與系統(tǒng)支撐根據(jù)新規(guī)新設(shè)多項(xiàng)“觀察期”工作要求，補(bǔ)充歷史多期數(shù)據(jù)抓取，以便規(guī)則判別；根據(jù)新規(guī)新增企業(yè)特征、業(yè)務(wù)特征、全行金融資產(chǎn)質(zhì)量分布等信息收集與數(shù)據(jù)質(zhì)量管理，加強(qiáng)信息及時(shí)獲取能力，建設(shè)系統(tǒng)間數(shù)據(jù)、標(biāo)簽交互，以支撐分類流程高效運(yùn)轉(zhuǎn)。

注釋：

1、中國(guó)銀保監(jiān)會(huì) 中國(guó)人民銀行發(fā)布《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類辦法》，中國(guó)人民銀行，

http://www.pbc.gov.cn/goutongjiaoliu/113456/113469/4791141/index.html

2、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)關(guān)于印發(fā)《貸款風(fēng)險(xiǎn)分類指引》的通知，銀保監(jiān)會(huì)，

http://www.cbirc.gov.cn/cn/view/pages/govermentDetail.html?docId=270852&itemId=861&generaltype=1

3、脫期法：不僅指僅依據(jù)逾期時(shí)間和擔(dān)保方式作為風(fēng)險(xiǎn)分類標(biāo)準(zhǔn)，還指代通過(guò)系統(tǒng)規(guī)則進(jìn)行全量初分，但亦需業(yè)務(wù)部門(mén)/風(fēng)險(xiǎn)部門(mén)進(jìn)行復(fù)核的分類步驟。

【本文作者】

宋凱 畢馬威中國(guó) 金融風(fēng)險(xiǎn)管理咨詢服務(wù)合伙人