百億私募基金近5年平均收益90%

本文選取私募排排網(wǎng)和Wind數(shù)據(jù)庫(kù)的數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)選取2018年4月27日上證指數(shù)3082.23點(diǎn)——2023年4月28日上證指數(shù)3323.27點(diǎn)。

在此期間上證指數(shù)一度跌到2019年的低點(diǎn)2440.91點(diǎn)，隨后才開(kāi)啟了兩年的牛市行情，去年隨著俄烏戰(zhàn)爭(zhēng)和國(guó)內(nèi)疫情等利空影響，上證指數(shù)又跌到2022年4月27日的低點(diǎn)2863點(diǎn)，隨后又開(kāi)始震蕩調(diào)整至今。

在這5年間，上證指數(shù)可謂是一波三折，然而最終還是在3000點(diǎn)附近原地踏步。上證指數(shù)5年間漲了241點(diǎn)，漲幅僅為7.82%。

同期,公開(kāi)數(shù)據(jù)的100億規(guī)模以上的證券私募基金有77家，近5年平均收益為90%，大幅度跑贏上證指數(shù)。

然而投資人未必能買到業(yè)績(jī)優(yōu)秀的私募基金。投資人都喜歡追漲殺跌，頻繁交易，很少有人能持有同一家私募基金超過(guò)5年。

百億私募也是不斷新老交替，長(zhǎng)江后浪推前浪，榜單中前三名的正圓投資、半夏投資也是近一年才擴(kuò)大規(guī)模入圍百億私募。五年前，壓根就沒(méi)幾個(gè)投資人認(rèn)識(shí)這些規(guī)模小的黑馬私募。因此投資人早期買入這些黑馬基金的概率非常低，往往都是近幾年業(yè)績(jī)好高位買入的多。這就是為什么基金賺錢、基民不賺錢。

私募基金都是靠業(yè)績(jī)，業(yè)績(jī)差的基金，投資人都是用腳投票直接贖回。今年就有很多業(yè)績(jī)較差的百億私募跌出百億私募榜單。

100億規(guī)模以上私募基金近5年業(yè)績(jī)排名

100億規(guī)模以上的私募是私募基金中的中流砥柱，投資能力比較強(qiáng)，投研團(tuán)隊(duì)都比較完善，大部分都是耳熟能詳?shù)睦吓泼餍腔鸹蛘呤墙鼛啄陿I(yè)績(jī)冒尖的新晉百億私募，代銷機(jī)構(gòu)比較多，很多銀行、券商和三方財(cái)富代銷。

近5年正圓投資568%收益獲得冠軍，迎水投資272%亞軍，半夏投資263%收益獲季軍。

截止到2023年4月30日，100億規(guī)模以上的私募基金的近5年期收益排名，公開(kāi)5年以上業(yè)績(jī)的百億私募只有77家。（數(shù)據(jù)來(lái)源：私募排排網(wǎng)、朝陽(yáng)永續(xù)。收益為私募基金旗下有5年公開(kāi)數(shù)據(jù)的產(chǎn)品算術(shù)平均值）

50-100億規(guī)模私募基金近5年業(yè)績(jī)排名

50-100億規(guī)模的私募也是私募基金中的中流砥柱，稍微業(yè)績(jī)好一點(diǎn)擴(kuò)大規(guī)模就能入圍百億私募，投資能力比較強(qiáng)，投研團(tuán)隊(duì)也都比較完善。

近5年50-100億規(guī)模私募排名，復(fù)勝資產(chǎn)380%收益獲得冠軍，均成資產(chǎn)289%收益獲亞軍，紅土資產(chǎn)258%收益獲季軍。

截止到2023年4月30日，50-100億規(guī)模的私募基金的近5年期收益排名。（見(jiàn)下圖）

20-50億規(guī)模私募基金近5年業(yè)績(jī)排名

20-50億規(guī)模的私募是規(guī)模比較舒服的階段，投資能力比較強(qiáng)，投研團(tuán)隊(duì)較小，規(guī)模不是很大，策略比較靈活，業(yè)績(jī)爆發(fā)力比較強(qiáng)。

截止到2023年4月30日，20-50億規(guī)模的私募基金的近5年期收益排名。（見(jiàn)下圖）

10-20億規(guī)模私募基金近5年業(yè)績(jī)排名

10-20億規(guī)模的私募基金代表著私募界的小而美的基金，榜單內(nèi)臥虎藏龍，隱藏著很多未來(lái)的黑馬基金。

截止到2023年4月30日，10-20億規(guī)模的私募基金的近5年期收益排名（見(jiàn)下圖）

5-10億規(guī)模私募基金近5年業(yè)績(jī)排名

5-10億規(guī)模的私募基金數(shù)量很多，但是公開(kāi)業(yè)績(jī)的很少，普遍營(yíng)銷能力較弱，策略容量比較小，業(yè)績(jī)彈性也很大，導(dǎo)致規(guī)模擴(kuò)張比較慢，但往往規(guī)模越小的基金潛力越大。

另外有一些規(guī)模小的基金業(yè)績(jī)高的離譜，而且打榜產(chǎn)品規(guī)模小，各個(gè)產(chǎn)品業(yè)績(jī)不一致，業(yè)績(jī)僅供參考。

截止到2023年4月30日，5-10億規(guī)模的私募基金的近5年期收益排名（見(jiàn)下圖）

以上歷史業(yè)績(jī)僅供參考，不構(gòu)成投資建議。投資人應(yīng)該更多關(guān)注私募管理人的價(jià)值觀、投資策略、策略容量，團(tuán)隊(duì)穩(wěn)定性等等!