其實現(xiàn)在老百姓想要賺點(diǎn)超額收益真的挺難的，很多小伙伴其實都在抱怨，為什么想要找到一個安全穩(wěn)健的投資渠道就會這么難？

那些傳統(tǒng)的、被認(rèn)為安全靠譜的存款方式，比如銀行存款，國債之類。

這東西，說白了就是把錢存進(jìn)去，然后銀行給你點(diǎn)利息，聽著挺好。

但問題是，這點(diǎn)利息真的只能用“可憐”來形容。

今年最新的銀行利率水平，3年期2.35%史上最低啊，而且看起來這個收益未來還會更低。

現(xiàn)在房貸利率那么高，通脹又像不斷膨脹的氣球，銀行給的那點(diǎn)利息，連通脹的尾巴都追不上，更別提覆蓋房貸利息了。

再說說股票和基金這些權(quán)益類資產(chǎn)。

這東西，風(fēng)險和機(jī)遇并存，你要是有能力，有眼光，那自然是賺得盆滿缽滿。但對于普通人來說，一頭扎進(jìn)去，很容易就變成大地里的韭菜，搖曳生姿地等著被割。哪有什么天才、股神？那個不是被割明白了，才能進(jìn)接反過頭來割別人，但更多的被人家一把刨得連韭菜根都不剩了。

這路子，對于大多數(shù)人來說也是走不通的。

所以對絕大多數(shù)的普通投資者來說，穩(wěn)健收益是個遙遠(yuǎn)的夢想。

那，有沒有一條中間路線呢？我不要求過高的收益，也不要過高的風(fēng)險，做到穩(wěn)健均衡就可以了，那么有沒有這樣的一類產(chǎn)品呢？

事實上是有的，那就是理財產(chǎn)品，特別是那些有理財機(jī)構(gòu)信用保障、能專業(yè)篩選的固定收益類產(chǎn)品。

雖然都叫做理財產(chǎn)品，但是銀行理財、證券資管和信托集合這三個小伙伴，在投資風(fēng)格、底層資產(chǎn)的篩選、客戶群的匹配上都有著本質(zhì)上的不同。

具體咱們來細(xì)說一下。

銀行理財產(chǎn)品

銀行理財產(chǎn)品是由銀行理財子公司發(fā)行的一種理財工具，它可以是固定收益類的，也可以是浮動收益類的。

投資者把錢交給銀行，銀行再將這些資金投資到不同的金融產(chǎn)品中，比如國債、企業(yè)債券、信貸資產(chǎn)等，從而獲取收益。

一般來說銀行理財產(chǎn)品在底層資產(chǎn)的選擇上偏向于低風(fēng)險的“大路貨”追求的是穩(wěn)健回報，所以在產(chǎn)品收益的具體表現(xiàn)方面顯得非常平庸。

比較常見的表現(xiàn)狀態(tài)就是不管市場趨勢的變化，基本上一直保持相對平衡的狀態(tài)，但遇到一些比較激進(jìn)的行情也會出現(xiàn)相應(yīng)的變化。

底層資產(chǎn)透明性也不是很好，是存在一定的信用風(fēng)險的，所以在挑選銀行理財產(chǎn)品的時候，如果求穩(wěn)那就選擇大型國有銀行的產(chǎn)品，如果只求收益就選擇全國性股份銀行的產(chǎn)品，至于地方性商業(yè)銀行與村鎮(zhèn)銀行？我的建議是盡量不碰。

優(yōu)點(diǎn)：

安全性較高：銀行理財產(chǎn)品通常被認(rèn)為風(fēng)險較低，尤其是那些固定收益類產(chǎn)品，因為銀行有較強(qiáng)的風(fēng)險控制能力。

靈活性：投資者可以根據(jù)自己的資金情況選擇不同期限的產(chǎn)品，比如短期、中期或長期。

缺點(diǎn)：

收益相對較低：相比于其他高風(fēng)險產(chǎn)品，銀行理財產(chǎn)品的收益通常較低。

流動性差：一些產(chǎn)品有固定的投資期限，在此期間資金不易提取。

證券資管產(chǎn)品

證券資管產(chǎn)品是由證券公司或者其資產(chǎn)管理子公司發(fā)行的理財產(chǎn)品。這類產(chǎn)品的投資范圍更廣，可以投資于股票、債券、基金、衍生品等多種金融工具。

證券的資管產(chǎn)品在具體收益方面能夠表現(xiàn)出更多趨勢性的特征，市場好的時候，收益增長速度極快。

市場不好的時候，產(chǎn)品的波動相較于銀行理財產(chǎn)品也是非常大的。

而且根據(jù)各家證券公司的投研能力不同產(chǎn)品的具體性狀也會有天差地別的表現(xiàn)，一般來說如果國內(nèi)經(jīng)濟(jì)蒸蒸日上，那么資管產(chǎn)品會是一個非常不錯的選擇，但反之就要考慮更為穩(wěn)健的銀行理財了。

事實上銀行理財產(chǎn)品和證券資管產(chǎn)品在底層資產(chǎn)的選擇方面區(qū)別并不是很大，只是證券的資管產(chǎn)品底層更加透明一些，產(chǎn)品的種類也更加豐富，組合也更為靈活。

當(dāng)然對于投資者的素質(zhì)要求也會更高。

優(yōu)點(diǎn)：

收益潛力較大：因為可以投資于股票等高風(fēng)險資產(chǎn)，所以收益潛力通常比銀行理財產(chǎn)品要高。

專業(yè)管理：證券資管產(chǎn)品由專業(yè)的投資經(jīng)理管理，能夠利用市場波動來獲取收益。

缺點(diǎn)：

風(fēng)險較高：相對于銀行理財產(chǎn)品，證券資管產(chǎn)品因為投資范圍更廣，所以風(fēng)險也更高。

成本較高：管理費(fèi)和業(yè)績報酬等費(fèi)用可能會侵蝕投資收益。

信托集合產(chǎn)品

信托集合產(chǎn)品是由信托公司發(fā)起并管理的一種集合資金信托計劃。投資者將資金委托給信托公司，由信托公司選擇底層資產(chǎn)進(jìn)行投資，這些底層資產(chǎn)可能包括房地產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施項目、金融市場投資等。

傳統(tǒng)的集合信托產(chǎn)品實際上走的都是非標(biāo)準(zhǔn)類的業(yè)務(wù)，其中溢價的空間巨大，所以客戶的綜合收益比較高。

但問題也同樣不少，首先就是非標(biāo)業(yè)務(wù)本身的適用范圍巨大，所以在對于風(fēng)險的評估方面對于企業(yè)的要求很高，也不排除因為一些特別的原因出現(xiàn)糊弄監(jiān)管的行為。

而且大多數(shù)的信托產(chǎn)品都存在著不同程度的周期錯配現(xiàn)象，放長債，做短融是這個行業(yè)的潛規(guī)則。

但是，在未來這些以投融資為主要目的的業(yè)務(wù)很有可能會被管理層禁止，未來大概率都是標(biāo)品業(yè)務(wù)了，但要是這樣我覺得還真就不如去證券買資管產(chǎn)品。

優(yōu)點(diǎn)：

項目多樣：信托集合產(chǎn)品可以投資于多種類型的項目，包括一些其他金融產(chǎn)品無法涉及的領(lǐng)域。

收益相對較高：因為投資項目多樣，且往往涉及一些高收益的領(lǐng)域，所以收益相對較高。

缺點(diǎn)：

風(fēng)險較高：信托產(chǎn)品的風(fēng)險較高，尤其是那些投資于非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)的產(chǎn)品。

流動性差：信托產(chǎn)品通常有較長的投資期限，提前退出可能會有較大的損失或者限制。

底層資產(chǎn)配置的優(yōu)缺點(diǎn)

銀行理財產(chǎn)品的底層資產(chǎn)配置通常較為保守，主要投資于債券、貨幣市場工具等低風(fēng)險資產(chǎn)。這使得銀行理財產(chǎn)品的波動性較小，但同時也意味著其收益率通常不會太高。

證券資管產(chǎn)品在底層資產(chǎn)配置上則更為多元化，可以投資于股票、債券、基金等多種資產(chǎn)。這種多元化的配置方式可以分散風(fēng)險，但也可能因為市場波動而導(dǎo)致投資收益的不確定性。

信托集合產(chǎn)品在底層資產(chǎn)配置上則更加靈活和廣泛，可以投資于房地產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施等實體項目，也可以投資于金融市場。這種多樣化的投資可以帶來較高的收益，但同時也伴隨著較高的風(fēng)險，尤其是對于那些復(fù)雜和不透明的投資項目。

結(jié)論

在金融市場上，投資者們總是面臨著選擇的難題，尤其是在眾多投資產(chǎn)品中做出明智的決策。銀行理財產(chǎn)品、證券資管產(chǎn)品和信托集合產(chǎn)品，它們各有千秋，也有著不同的風(fēng)險和收益特性，適合不同類型的投資者。

投資就像是一場馬拉松，而不是短跑比賽。投資者在選擇投資產(chǎn)品時，得先認(rèn)識自己，了解自己的風(fēng)險承受能力、投資目標(biāo)和資金的流動性需求。不要盲目跟風(fēng)，更不要投資那些自己不了解的產(chǎn)品。只有找到最適合自己的投資工具，才能在金融市場的波浪中穩(wěn)穩(wěn)地行船，最終到達(dá)理財?shù)谋税?。記住，理智的選擇比沖動的追求更能帶來長久的幸福哦！

最后提醒一句，投資也好理財也罷實際上比拼的核心就是你的認(rèn)知，不管是銀行理財產(chǎn)品的挑選，還是資管底層資產(chǎn)的研判，再或者是信托產(chǎn)品的選擇，對于投資者都是一個非常嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。

這些認(rèn)知需要系統(tǒng)地學(xué)習(xí)與經(jīng)驗的判斷，不是你看了幾篇網(wǎng)文之后就能輕松掌握的技能。

理財投資的技能是很值錢的，多學(xué)學(xué)多看看，這里面沒有捷徑，認(rèn)知不到再有錢也就是捆粗點(diǎn)的韭菜。