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《中國金融這五年》系列專題片簡介：金融是現(xiàn)代經(jīng)濟的核心，國家重要的核心競爭力。回望五年發(fā)展，我國金融業(yè)砥礪奮進，成績輝煌。實體經(jīng)濟是金融的根基，金融是經(jīng)濟發(fā)展的血脈。如何讓金融回歸本源、更好地服務于實體經(jīng)濟？如何未雨綢繆、防范金融風險？如何以市場為導向、構建多層次金融體系讓資源配置更加高效？站在歷史新起點，如何繼續(xù)邁步向前翻開金融發(fā)展新篇章？第一財經(jīng)推出十期特別節(jié)目——《發(fā)展與變革 中國金融這五年》，自2017年10月10日起在《首席評論》欄目播出，敬請關注！保險業(yè)砥礪奮進的五年5年的砥礪奮進，保險業(yè)交出了一份靚麗的“成績單”。五年來，中國保險市場規(guī)模連續(xù)超越了德國、法國、英國、日本、原保險保費收入保持兩位數(shù)的同比增長。2016年原保險保費收入3.1萬億元，排名躍居世界第二。
保險業(yè)的總資產(chǎn)規(guī)模也在快速攀升，由2013年的8.29萬億元發(fā)展為2017年8月的16.36萬億元，是2013年規(guī)模的兩倍。
王國軍（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學保險學院教授）：2016年，保險業(yè)的增長速度是GDP的4倍以上，這個增長速度在所有行業(yè)當中都算非?？斓?。從縱向來比較，從2012年到2016年，保險密度，就是人均保費從1143元到2258元，增長幅度是97.6%。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：這幾年發(fā)展最快的業(yè)務就是健康險，再有一個是應對長壽風險有關的養(yǎng)老需求，這方面的增長能量和動力是相當之快的。財產(chǎn)領域當中針對實體經(jīng)濟，針對企業(yè)的相關的，我們把它稱之為非車險業(yè)務的比重，最近也開始抬頭。保險行業(yè)獲得快速發(fā)展的同時，2016年，保險業(yè)為全社會提供風險保障2373萬億元，同比增長38.09%，比原保險保費收入27.50%的增速高了10.59個百分點。保額增速明顯快于業(yè)務增速，詮釋了保險回歸保障本源的理念。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：行業(yè)發(fā)展非常迅速，但發(fā)展迅速的背后應當是國民的保障，包括生老病死的保障，包括企業(yè)的保障，應當?shù)玫酵降母倪M。保費呢，它是客戶交給保險公司獲得保險保障的一個費用，而保險金額是一種獲得感。什么獲得感呢？就是我付了費，我得到一份保障，這份保障的額度體現(xiàn)出我對風險的意識和風險管理的安排。管理風險 回歸本源保險的風險保障功能是其他金融產(chǎn)品所不具備的，也是區(qū)別于存款、理財、信托、基金等的本質特征，它能夠平抑財富的異常波動，如防止因災害事故造成財富大起大落。人身保險產(chǎn)品可以長達幾十年甚至終身，能夠有效熨平經(jīng)濟周期波動的影響。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：對居民來講的話，其實他一生不同時段可能會面臨不一樣的風險，其實保險的功能就是平滑客戶在整個人生期間的收入水平，在客戶發(fā)生意外事故或者疾病的時候提供財政補充。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：首先保險本身就是保障。什么叫保障？就是當我們出現(xiàn)了生老病死的問題，或者是財產(chǎn)、物資責任的損失問題，不至于使我們的財務得到一種崩潰，或者是影響我的正常生活。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：過去的幾年里面，其實平安一直堅持以保障型產(chǎn)品為主的發(fā)展思路，我們過去幾年里面，保障型產(chǎn)品的占比在持續(xù)提升。我們從2011年保障型產(chǎn)品占比大概在10%左右，到了2016年，已經(jīng)到了50%以上。它在我們新業(yè)務價值里面的貢獻也超過了80%。保險業(yè)為社會提供風險保障，行業(yè)得到快速發(fā)展的同時，也出現(xiàn)個別保險公司把產(chǎn)品設計成期限短、保障低的純理財型產(chǎn)品，業(yè)務結構失衡。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：有一些中小公司它希望迅速地擴大保費，提升保費規(guī)模，而提升保費規(guī)模的一個最大最簡單的通道就是做一些理財產(chǎn)品，因為理財產(chǎn)品的保障功能很低。保障功能很低，就相對于它的杠桿也很低，那么它完全是一種財富管理。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：過去幾年保險業(yè)增長速度是非?？斓模斎灰灿幸恍﹣y象，主要是可能做了一些中短存續(xù)期類似的儲蓄類產(chǎn)品，可能給保險業(yè)帶來一些不確定性的風險。所以在這個背景下監(jiān)管提出要保險姓保，要回歸保障。這一問題很快引起了監(jiān)管層的高度關注，保監(jiān)會在2016年密集出臺了規(guī)范中短存續(xù)期產(chǎn)品、完善人身保險產(chǎn)品精算制度、強化人身保險產(chǎn)品監(jiān)管等多項規(guī)定，對相關公司采取了專項檢查、責令整改等重拳舉措。而在監(jiān)管層重點強調“保險業(yè)姓保、回歸保障”的同時，保險作為吸收風險和經(jīng)營管理風險的特殊行業(yè)，也在持續(xù)積極發(fā)揮著社會“穩(wěn)定器”、經(jīng)濟“減震器”和“助推器”，以及資本市場“壓艙石”的重要作用。王國軍（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學保險學院教授）：2016年末，保險資金的運用余額是13.39萬億元，這樣一個資金額度在資本市場上可以起到一個非常穩(wěn)定的作用。因為保險資金的利用特點首先關注的是安全性，其次是流動性，最后才是收益性，那這樣的一種投資的模式或者態(tài)度，對資本市場來說壓艙石的作用也是比較明顯的。朱俊生（國務院發(fā)展研究中心金融研究所教授）：保險的資金跟銀行資金還不太一樣，它的期限比較長，特別是壽險資金，它的15年、20年甚至更長，這比較長的資金可以跟我們實體經(jīng)濟一些需要長期資金的項目進行對接。比如我們的基礎設施項目，它要求的資金的期限也比較長，這樣可以推動實體經(jīng)濟的發(fā)展。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：像平安的保險產(chǎn)品來講的話，我們的保險負債基本上久期都在15年以上，實際上負債久期是比較長的。對應的資產(chǎn)久期也是相對可以要求比較（長的），因為如果從資產(chǎn)負債匹配的角度來看的話，負債久期15年，那么你資產(chǎn)的久期也在15年以上。所以對于保險資金來講的話，它是可以投資在非常長期的投資項目里來，這就跟基金或者一些證券公司的投資不一樣，因為它們是要求可能短期收益為主這樣一些投資。所以對保險資金來講的話，它其實在這方面可以有很多，投資長期資產(chǎn)配備上可以做很多動作。保險成為服務實體經(jīng)濟的重要力量2017年7月14日至15日，全國金融工作會議在北京召開。會議強調，金融是實體經(jīng)濟的血脈，為實體經(jīng)濟服務是金融的天職，是金融的宗旨，也是防范金融風險的根本舉措。陳東升：金融業(yè)堅定地按照服務實體經(jīng)濟、防范化解風險、加強金融改革，這三者是互為一體的，這樣一個推動可能會迎來中國經(jīng)濟的又一次高的發(fā)展和跳躍。保險業(yè)作為金融的重要組成部分，已成為服務實體經(jīng)濟的重要力量。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：保險業(yè)支持實體經(jīng)濟，首先是拿它的產(chǎn)品來支持實體經(jīng)濟，這個產(chǎn)品有兩類產(chǎn)品，一類就是我講財產(chǎn)保險公司的非車險業(yè)務，我們的企業(yè)財產(chǎn)、我們的建筑橋梁、我們的產(chǎn)品生產(chǎn)、我們的產(chǎn)品運行，包括貨運、國際貿(mào)易、物流過程當中的風險，我們是不是能夠做到位，能夠滿足實體經(jīng)濟在發(fā)展當中所面臨的風險問題。幫助實體經(jīng)濟的創(chuàng)業(yè)者，實體經(jīng)濟的科技人員、員工解除他們的健康和養(yǎng)老的后顧之憂，也是壽險公司的責任。如果我們的保險業(yè)能夠針對實體經(jīng)濟相關的風險管理，做出全方位的診斷和相應的安排，本身就是了不起的貢獻。同樣我們也可以通過我們的資金運用，來支持實體經(jīng)濟的相應發(fā)展，所以支持實體經(jīng)濟發(fā)展是一個很豐富的內涵。它不僅僅局限于資金運作，更重要的是要用我們的產(chǎn)品，用我們的風險管理的經(jīng)驗和技術，來幫助實體經(jīng)濟解決相應的問題。數(shù)據(jù)顯示，截至2017年6月末，保險業(yè)定期存款余額1.4282萬億元，是實體經(jīng)濟中長期貸款重要資金來源；投資債券和股票為實體經(jīng)濟直接融資6.7554萬億元；保險還通過股權、債權、基金等方式，投向“一帶一路”、綠色金融、棚戶區(qū)改造、京津冀協(xié)同發(fā)展等領域。2017年3月，陜煤債轉股基金項目成功落地100億元，這是中國人壽資產(chǎn)管理有限公司作為保險業(yè)同時也是非銀行金融機構主導的第一單債轉股項目，降低了陜煤集團資產(chǎn)負債率2個多百分點的同時，也助推了陜煤集團的企業(yè)改革、煤炭行業(yè)優(yōu)化布局和轉型升級。2017年8月，中國聯(lián)通公布的混改方案受到廣泛關注。由中國人壽保險（集團）公司統(tǒng)一領導，中國人壽資產(chǎn)管理有限公司和國壽投資控股有限公司共同受托實施，以217億元認購中國聯(lián)通超10%股權，成為出資最多的戰(zhàn)略投資者，入股資金用于聯(lián)通4G、5G相關業(yè)務和創(chuàng)新業(yè)務建設。于泳（中國人壽資產(chǎn)管理有限公司總裁助理）：這是我們非常重要的一個戰(zhàn)略的一個股權的投資。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：以平安為例的話，其實我們過去通過債權計劃或者股權計劃，包括一些鐵路發(fā)的優(yōu)先股這些方式，我們目前截止到2017年的話，投資超過1000個億，主要是這些實體經(jīng)濟方面的投資，比如說以上海到北京之間的高鐵，京滬高鐵，當時也是投資比較大的一個高鐵。平安應該是除了中鐵集團之外最大的資本提供方，這個方面也是體現(xiàn)了保險資金對國家的基礎建設方面的一些支持。2017年8月9日保險資金支持“大飛機”項目暨中國商飛與華泰保險戰(zhàn)略合作啟動儀式在上海舉行。華泰資產(chǎn)設立保險債權投資計劃，向中國商飛提供總規(guī)模150億元，期限十年以上的資金，用于支持中國大飛機的研發(fā)生產(chǎn)。保險資金投入到航空制造這一新興戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)，也推動了保險資金投資的多元化。保險業(yè)發(fā)展前景廣闊服務實體經(jīng)濟的同時，保險業(yè)作為現(xiàn)代金融業(yè)的重要組成部分，關系到千家萬戶。從社會保障看，保險可以健全社會保障體系第二、第三支柱。目前，保險業(yè)承辦大病保險保障10多億人，積累養(yǎng)老和醫(yī)療資金7.7萬億元。何大勇（波士頓咨詢公司全球合伙人兼董事總經(jīng)理）：隨著中國人均可支配收入的提升，保險的需求還是會出現(xiàn)井噴式的發(fā)展。但另一方面，從我國金融業(yè)的資產(chǎn)結構看，約90%的金融資產(chǎn)集中在銀行，保險僅占6%左右。從發(fā)展水平看，2016年，我國保費占GDP比重為4.2%，人均保費為336美元，低于全球平均6.2%、621美元的水平。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：過去我們通常講保險公司有個防災防損的職能，就是所謂的風險管理。防災防損也就是說當客戶花了一筆錢買了保險，你能不能對相關的東西做指引。比如一個新手上路，他的第一輛車買了保險，你能不能對于安全駕駛，安全使用車輛，給予一些簡單的一個指引。當我們一個企業(yè)買了一個企業(yè)財產(chǎn)保險，企業(yè)財產(chǎn)保險范圍很復雜的，比車輛還要復雜很多，那么我們保險機構能不能夠安排相應的專家到企業(yè)做出一個風險管理的制度設計或者制度調查，看一下這個企業(yè)有哪些風險點。何大勇（波士頓咨詢公司全球合伙人兼董事總經(jīng)理）：其實關鍵還是以客戶為中心，滿足客戶的需求。過去保險產(chǎn)品的發(fā)展，基本上產(chǎn)品加渠道，就是說保險公司設計出幾款產(chǎn)品，大幅鋪一個渠道，而后通過代理人，通過網(wǎng)點去銷售出去，更多是推的模式。但是真正滿足客戶的需求，符合客戶的體驗的這些產(chǎn)品，依然還是有很大的空間。比如說像養(yǎng)老險，比如說像健康險。另外一個保險產(chǎn)品跟服務相結合起來，比如說像把保險產(chǎn)品跟養(yǎng)老連接在一起，前期購買了保險，退休之后可以享受更好的養(yǎng)老服務。這些東西都是可以去大膽推出的，因為這是真正解決中國的養(yǎng)老需求，解決中產(chǎn)階級消費升級的需求。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：如果說保險業(yè)要做大做強，還是必須回歸到自己的本源來，這就是說要充分發(fā)揮保險企業(yè)在風險保障以及長期資產(chǎn)負債管理方面這些的核心的優(yōu)勢，才能做大做強。2017年上半年保險行業(yè)發(fā)展統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，我國保險業(yè)業(yè)務結構加快調整。從產(chǎn)險公司業(yè)務看，非車險業(yè)務占比多年來首次突破3成，達31.87%。從人身險公司業(yè)務看，具有長期穩(wěn)健風險管理和保障功能的普通壽險業(yè)務規(guī)模保費占比52.91%，較2016年底上升16.71個百分點。朱俊生（國務院發(fā)展研究中心金融研究所教授）：財產(chǎn)險方面，那么就是很明顯的，非車險這塊的占比逐漸在提高。原來我們傳統(tǒng)上都是車險最大的比重，現(xiàn)在越來越多公司開始進行差異化的經(jīng)營，開始涉足非車險。非車險的產(chǎn)品開發(fā)也更多，所以它的保費占比在逐漸地提高，所以對非車險領域的保障也就更加有力。那么在人身險方面亮點也很多，比方說，特別是最近兩年，整個保險業(yè)、壽險業(yè)轉型力度比較大。原來更多賣躉繳，就一次性繳清的，現(xiàn)在越來越多期繳，也就是分期繳。這樣它的保障程度更好，它的發(fā)展可持續(xù)性也更強。過去幾年，人身保險業(yè)的配套制度，也實現(xiàn)了前所未有的連續(xù)重大突破。國務院常務會議審議并出臺商業(yè)保險承辦大病保險，加快發(fā)展商業(yè)健康保險，加快發(fā)展商業(yè)養(yǎng)老保險、稅優(yōu)健康等一系列政策。王國軍（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學保險學院教授）：通過商業(yè)養(yǎng)老保險在年輕的時候積累資源，年老的時候通過商業(yè)保險獲得保障，這個可以彌補社會保障的不足，可以商業(yè)保險和社會保障一起，構成人們養(yǎng)老的這樣一張安全網(wǎng)。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：從目前來看的話，確實需要發(fā)展商業(yè)的養(yǎng)老保險作為補充，覆蓋掉我們整個目前下一步人口老齡化所面對的老年人的保障需求。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：我們本屆政府對于養(yǎng)老保險看的是非常之重要的，也是希望我們的養(yǎng)老者未來有一個幸福的晚年。而這種幸福的晚年的保障的構成，一定是基本養(yǎng)老加商業(yè)補充養(yǎng)老。伴隨移動互聯(lián)、大數(shù)據(jù)、人工智能、基因檢測等新技術的運用，科技對傳統(tǒng)的保險業(yè)正在產(chǎn)生重大而深刻的影響。朱俊生（國務院發(fā)展研究中心金融研究所教授）：互聯(lián)網(wǎng)技術對保險的影響就是給保險賦能，所謂賦能就是來提升整個保險業(yè)的效率。比如由于有了互聯(lián)網(wǎng)，現(xiàn)在的保險銷售可以更加精準，它可以根據(jù)你特定的需求來設計產(chǎn)品。把你需要的產(chǎn)品、合適的產(chǎn)品推送給你，那這樣的話會提升整個效率。另外整個互聯(lián)網(wǎng)保險的發(fā)展也會降低保險業(yè)的交易成本，不管是從保險公司還是從一般的老百姓角度，他購買保險的交易費用被降低了。而作為一家前不久在港交所上市的互聯(lián)網(wǎng)保險公司，眾安保險依靠技術創(chuàng)新提升金融服務實體經(jīng)濟的能力。陳勁（眾安保險CEO）：舉一個我們正在做的項目，就是用區(qū)塊鏈來養(yǎng)雞。實際上就是每一個雞有一個腳環(huán)，所有從它出生開始到這個雞到你餐桌上，它的每個環(huán)節(jié)其實都已經(jīng)上鏈了。所有環(huán)節(jié)都已經(jīng)成為數(shù)字資產(chǎn)，首先當然它帶來的第一點就是對產(chǎn)品本身的一個質量保證，但是它更重要的意義在于，我覺得對未來農(nóng)業(yè)保險的價值。由于每一個環(huán)節(jié)都已經(jīng)上鏈，所以整個過程是非常透明的，以后我們的農(nóng)業(yè)保險就可以直接通過這樣的方式，如果出現(xiàn)了雞的生病或者其他，就可以直接方式賠付到養(yǎng)殖戶當中，去掉了很多中間環(huán)節(jié)。何大勇（波士頓咨詢公司全球合伙人兼董事總經(jīng)理）：我們看到很多的比如說圍繞著車險的車聯(lián)網(wǎng)，圍繞著健康的穿戴設備，圍繞著壽險的生物技術等等，這些都會給保險行業(yè)帶來很大的改變。舉個例子，如果將來都是無人車的話，現(xiàn)在的車險、圍繞著個人的車險，就會變成一個圍繞著汽車生產(chǎn)廠商的財產(chǎn)型的保險，所以這種對保險行業(yè)的改變都是非常大的。回望保險業(yè)的發(fā)展，可以說，沒有改革，就沒有保險業(yè)的昨天和今天。如今，中國的金融事業(yè)改革正在向縱深發(fā)展，完成從“金融大國”向“金融強國”的邁進，保險業(yè)也將因回歸本源、創(chuàng)新變革而更加強大。
保險業(yè)的總資產(chǎn)規(guī)模也在快速攀升，由2013年的8.29萬億元發(fā)展為2017年8月的16.36萬億元，是2013年規(guī)模的兩倍。王國軍（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學保險學院教授）：2016年，保險業(yè)的增長速度是GDP的4倍以上，這個增長速度在所有行業(yè)當中都算非?？斓?。從縱向來比較，從2012年到2016年，保險密度，就是人均保費從1143元到2258元，增長幅度是97.6%。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：這幾年發(fā)展最快的業(yè)務就是健康險，再有一個是應對長壽風險有關的養(yǎng)老需求，這方面的增長能量和動力是相當之快的。財產(chǎn)領域當中針對實體經(jīng)濟，針對企業(yè)的相關的，我們把它稱之為非車險業(yè)務的比重，最近也開始抬頭。保險行業(yè)獲得快速發(fā)展的同時，2016年，保險業(yè)為全社會提供風險保障2373萬億元，同比增長38.09%，比原保險保費收入27.50%的增速高了10.59個百分點。保額增速明顯快于業(yè)務增速，詮釋了保險回歸保障本源的理念。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：行業(yè)發(fā)展非常迅速，但發(fā)展迅速的背后應當是國民的保障，包括生老病死的保障，包括企業(yè)的保障，應當?shù)玫酵降母倪M。保費呢，它是客戶交給保險公司獲得保險保障的一個費用，而保險金額是一種獲得感。什么獲得感呢？就是我付了費，我得到一份保障，這份保障的額度體現(xiàn)出我對風險的意識和風險管理的安排。管理風險 回歸本源保險的風險保障功能是其他金融產(chǎn)品所不具備的，也是區(qū)別于存款、理財、信托、基金等的本質特征，它能夠平抑財富的異常波動，如防止因災害事故造成財富大起大落。人身保險產(chǎn)品可以長達幾十年甚至終身，能夠有效熨平經(jīng)濟周期波動的影響。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：對居民來講的話，其實他一生不同時段可能會面臨不一樣的風險，其實保險的功能就是平滑客戶在整個人生期間的收入水平，在客戶發(fā)生意外事故或者疾病的時候提供財政補充。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：首先保險本身就是保障。什么叫保障？就是當我們出現(xiàn)了生老病死的問題，或者是財產(chǎn)、物資責任的損失問題，不至于使我們的財務得到一種崩潰，或者是影響我的正常生活。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：過去的幾年里面，其實平安一直堅持以保障型產(chǎn)品為主的發(fā)展思路，我們過去幾年里面，保障型產(chǎn)品的占比在持續(xù)提升。我們從2011年保障型產(chǎn)品占比大概在10%左右，到了2016年，已經(jīng)到了50%以上。它在我們新業(yè)務價值里面的貢獻也超過了80%。保險業(yè)為社會提供風險保障，行業(yè)得到快速發(fā)展的同時，也出現(xiàn)個別保險公司把產(chǎn)品設計成期限短、保障低的純理財型產(chǎn)品，業(yè)務結構失衡。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：有一些中小公司它希望迅速地擴大保費，提升保費規(guī)模，而提升保費規(guī)模的一個最大最簡單的通道就是做一些理財產(chǎn)品，因為理財產(chǎn)品的保障功能很低。保障功能很低，就相對于它的杠桿也很低，那么它完全是一種財富管理。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：過去幾年保險業(yè)增長速度是非?？斓模斎灰灿幸恍﹣y象，主要是可能做了一些中短存續(xù)期類似的儲蓄類產(chǎn)品，可能給保險業(yè)帶來一些不確定性的風險。所以在這個背景下監(jiān)管提出要保險姓保，要回歸保障。這一問題很快引起了監(jiān)管層的高度關注，保監(jiān)會在2016年密集出臺了規(guī)范中短存續(xù)期產(chǎn)品、完善人身保險產(chǎn)品精算制度、強化人身保險產(chǎn)品監(jiān)管等多項規(guī)定，對相關公司采取了專項檢查、責令整改等重拳舉措。而在監(jiān)管層重點強調“保險業(yè)姓保、回歸保障”的同時，保險作為吸收風險和經(jīng)營管理風險的特殊行業(yè)，也在持續(xù)積極發(fā)揮著社會“穩(wěn)定器”、經(jīng)濟“減震器”和“助推器”，以及資本市場“壓艙石”的重要作用。王國軍（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學保險學院教授）：2016年末，保險資金的運用余額是13.39萬億元，這樣一個資金額度在資本市場上可以起到一個非常穩(wěn)定的作用。因為保險資金的利用特點首先關注的是安全性，其次是流動性，最后才是收益性，那這樣的一種投資的模式或者態(tài)度，對資本市場來說壓艙石的作用也是比較明顯的。朱俊生（國務院發(fā)展研究中心金融研究所教授）：保險的資金跟銀行資金還不太一樣，它的期限比較長，特別是壽險資金，它的15年、20年甚至更長，這比較長的資金可以跟我們實體經(jīng)濟一些需要長期資金的項目進行對接。比如我們的基礎設施項目，它要求的資金的期限也比較長，這樣可以推動實體經(jīng)濟的發(fā)展。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：像平安的保險產(chǎn)品來講的話，我們的保險負債基本上久期都在15年以上，實際上負債久期是比較長的。對應的資產(chǎn)久期也是相對可以要求比較（長的），因為如果從資產(chǎn)負債匹配的角度來看的話，負債久期15年，那么你資產(chǎn)的久期也在15年以上。所以對于保險資金來講的話，它是可以投資在非常長期的投資項目里來，這就跟基金或者一些證券公司的投資不一樣，因為它們是要求可能短期收益為主這樣一些投資。所以對保險資金來講的話，它其實在這方面可以有很多，投資長期資產(chǎn)配備上可以做很多動作。保險成為服務實體經(jīng)濟的重要力量2017年7月14日至15日，全國金融工作會議在北京召開。會議強調，金融是實體經(jīng)濟的血脈，為實體經(jīng)濟服務是金融的天職，是金融的宗旨，也是防范金融風險的根本舉措。陳東升：金融業(yè)堅定地按照服務實體經(jīng)濟、防范化解風險、加強金融改革，這三者是互為一體的，這樣一個推動可能會迎來中國經(jīng)濟的又一次高的發(fā)展和跳躍。保險業(yè)作為金融的重要組成部分，已成為服務實體經(jīng)濟的重要力量。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：保險業(yè)支持實體經(jīng)濟，首先是拿它的產(chǎn)品來支持實體經(jīng)濟，這個產(chǎn)品有兩類產(chǎn)品，一類就是我講財產(chǎn)保險公司的非車險業(yè)務，我們的企業(yè)財產(chǎn)、我們的建筑橋梁、我們的產(chǎn)品生產(chǎn)、我們的產(chǎn)品運行，包括貨運、國際貿(mào)易、物流過程當中的風險，我們是不是能夠做到位，能夠滿足實體經(jīng)濟在發(fā)展當中所面臨的風險問題。幫助實體經(jīng)濟的創(chuàng)業(yè)者，實體經(jīng)濟的科技人員、員工解除他們的健康和養(yǎng)老的后顧之憂，也是壽險公司的責任。如果我們的保險業(yè)能夠針對實體經(jīng)濟相關的風險管理，做出全方位的診斷和相應的安排，本身就是了不起的貢獻。同樣我們也可以通過我們的資金運用，來支持實體經(jīng)濟的相應發(fā)展，所以支持實體經(jīng)濟發(fā)展是一個很豐富的內涵。它不僅僅局限于資金運作，更重要的是要用我們的產(chǎn)品，用我們的風險管理的經(jīng)驗和技術，來幫助實體經(jīng)濟解決相應的問題。數(shù)據(jù)顯示，截至2017年6月末，保險業(yè)定期存款余額1.4282萬億元，是實體經(jīng)濟中長期貸款重要資金來源；投資債券和股票為實體經(jīng)濟直接融資6.7554萬億元；保險還通過股權、債權、基金等方式，投向“一帶一路”、綠色金融、棚戶區(qū)改造、京津冀協(xié)同發(fā)展等領域。2017年3月，陜煤債轉股基金項目成功落地100億元，這是中國人壽資產(chǎn)管理有限公司作為保險業(yè)同時也是非銀行金融機構主導的第一單債轉股項目，降低了陜煤集團資產(chǎn)負債率2個多百分點的同時，也助推了陜煤集團的企業(yè)改革、煤炭行業(yè)優(yōu)化布局和轉型升級。2017年8月，中國聯(lián)通公布的混改方案受到廣泛關注。由中國人壽保險（集團）公司統(tǒng)一領導，中國人壽資產(chǎn)管理有限公司和國壽投資控股有限公司共同受托實施，以217億元認購中國聯(lián)通超10%股權，成為出資最多的戰(zhàn)略投資者，入股資金用于聯(lián)通4G、5G相關業(yè)務和創(chuàng)新業(yè)務建設。于泳（中國人壽資產(chǎn)管理有限公司總裁助理）：這是我們非常重要的一個戰(zhàn)略的一個股權的投資。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：以平安為例的話，其實我們過去通過債權計劃或者股權計劃，包括一些鐵路發(fā)的優(yōu)先股這些方式，我們目前截止到2017年的話，投資超過1000個億，主要是這些實體經(jīng)濟方面的投資，比如說以上海到北京之間的高鐵，京滬高鐵，當時也是投資比較大的一個高鐵。平安應該是除了中鐵集團之外最大的資本提供方，這個方面也是體現(xiàn)了保險資金對國家的基礎建設方面的一些支持。2017年8月9日保險資金支持“大飛機”項目暨中國商飛與華泰保險戰(zhàn)略合作啟動儀式在上海舉行。華泰資產(chǎn)設立保險債權投資計劃，向中國商飛提供總規(guī)模150億元，期限十年以上的資金，用于支持中國大飛機的研發(fā)生產(chǎn)。保險資金投入到航空制造這一新興戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)，也推動了保險資金投資的多元化。保險業(yè)發(fā)展前景廣闊服務實體經(jīng)濟的同時，保險業(yè)作為現(xiàn)代金融業(yè)的重要組成部分，關系到千家萬戶。從社會保障看，保險可以健全社會保障體系第二、第三支柱。目前，保險業(yè)承辦大病保險保障10多億人，積累養(yǎng)老和醫(yī)療資金7.7萬億元。何大勇（波士頓咨詢公司全球合伙人兼董事總經(jīng)理）：隨著中國人均可支配收入的提升，保險的需求還是會出現(xiàn)井噴式的發(fā)展。但另一方面，從我國金融業(yè)的資產(chǎn)結構看，約90%的金融資產(chǎn)集中在銀行，保險僅占6%左右。從發(fā)展水平看，2016年，我國保費占GDP比重為4.2%，人均保費為336美元，低于全球平均6.2%、621美元的水平。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：過去我們通常講保險公司有個防災防損的職能，就是所謂的風險管理。防災防損也就是說當客戶花了一筆錢買了保險，你能不能對相關的東西做指引。比如一個新手上路，他的第一輛車買了保險，你能不能對于安全駕駛，安全使用車輛，給予一些簡單的一個指引。當我們一個企業(yè)買了一個企業(yè)財產(chǎn)保險，企業(yè)財產(chǎn)保險范圍很復雜的，比車輛還要復雜很多，那么我們保險機構能不能夠安排相應的專家到企業(yè)做出一個風險管理的制度設計或者制度調查，看一下這個企業(yè)有哪些風險點。何大勇（波士頓咨詢公司全球合伙人兼董事總經(jīng)理）：其實關鍵還是以客戶為中心，滿足客戶的需求。過去保險產(chǎn)品的發(fā)展，基本上產(chǎn)品加渠道，就是說保險公司設計出幾款產(chǎn)品，大幅鋪一個渠道，而后通過代理人，通過網(wǎng)點去銷售出去，更多是推的模式。但是真正滿足客戶的需求，符合客戶的體驗的這些產(chǎn)品，依然還是有很大的空間。比如說像養(yǎng)老險，比如說像健康險。另外一個保險產(chǎn)品跟服務相結合起來，比如說像把保險產(chǎn)品跟養(yǎng)老連接在一起，前期購買了保險，退休之后可以享受更好的養(yǎng)老服務。這些東西都是可以去大膽推出的，因為這是真正解決中國的養(yǎng)老需求，解決中產(chǎn)階級消費升級的需求。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：如果說保險業(yè)要做大做強，還是必須回歸到自己的本源來，這就是說要充分發(fā)揮保險企業(yè)在風險保障以及長期資產(chǎn)負債管理方面這些的核心的優(yōu)勢，才能做大做強。2017年上半年保險行業(yè)發(fā)展統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，我國保險業(yè)業(yè)務結構加快調整。從產(chǎn)險公司業(yè)務看，非車險業(yè)務占比多年來首次突破3成，達31.87%。從人身險公司業(yè)務看，具有長期穩(wěn)健風險管理和保障功能的普通壽險業(yè)務規(guī)模保費占比52.91%，較2016年底上升16.71個百分點。朱俊生（國務院發(fā)展研究中心金融研究所教授）：財產(chǎn)險方面，那么就是很明顯的，非車險這塊的占比逐漸在提高。原來我們傳統(tǒng)上都是車險最大的比重，現(xiàn)在越來越多公司開始進行差異化的經(jīng)營，開始涉足非車險。非車險的產(chǎn)品開發(fā)也更多，所以它的保費占比在逐漸地提高，所以對非車險領域的保障也就更加有力。那么在人身險方面亮點也很多，比方說，特別是最近兩年，整個保險業(yè)、壽險業(yè)轉型力度比較大。原來更多賣躉繳，就一次性繳清的，現(xiàn)在越來越多期繳，也就是分期繳。這樣它的保障程度更好，它的發(fā)展可持續(xù)性也更強。過去幾年，人身保險業(yè)的配套制度，也實現(xiàn)了前所未有的連續(xù)重大突破。國務院常務會議審議并出臺商業(yè)保險承辦大病保險，加快發(fā)展商業(yè)健康保險，加快發(fā)展商業(yè)養(yǎng)老保險、稅優(yōu)健康等一系列政策。王國軍（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學保險學院教授）：通過商業(yè)養(yǎng)老保險在年輕的時候積累資源，年老的時候通過商業(yè)保險獲得保障，這個可以彌補社會保障的不足，可以商業(yè)保險和社會保障一起，構成人們養(yǎng)老的這樣一張安全網(wǎng)。孫漢杰（中國平安人壽保險股份有限公司總精算師）：從目前來看的話，確實需要發(fā)展商業(yè)的養(yǎng)老保險作為補充，覆蓋掉我們整個目前下一步人口老齡化所面對的老年人的保障需求。郝演蘇（中央財經(jīng)大學保險學院學術委員會主席）：我們本屆政府對于養(yǎng)老保險看的是非常之重要的，也是希望我們的養(yǎng)老者未來有一個幸福的晚年。而這種幸福的晚年的保障的構成，一定是基本養(yǎng)老加商業(yè)補充養(yǎng)老。伴隨移動互聯(lián)、大數(shù)據(jù)、人工智能、基因檢測等新技術的運用，科技對傳統(tǒng)的保險業(yè)正在產(chǎn)生重大而深刻的影響。朱俊生（國務院發(fā)展研究中心金融研究所教授）：互聯(lián)網(wǎng)技術對保險的影響就是給保險賦能，所謂賦能就是來提升整個保險業(yè)的效率。比如由于有了互聯(lián)網(wǎng)，現(xiàn)在的保險銷售可以更加精準，它可以根據(jù)你特定的需求來設計產(chǎn)品。把你需要的產(chǎn)品、合適的產(chǎn)品推送給你，那這樣的話會提升整個效率。另外整個互聯(lián)網(wǎng)保險的發(fā)展也會降低保險業(yè)的交易成本，不管是從保險公司還是從一般的老百姓角度，他購買保險的交易費用被降低了。而作為一家前不久在港交所上市的互聯(lián)網(wǎng)保險公司，眾安保險依靠技術創(chuàng)新提升金融服務實體經(jīng)濟的能力。陳勁（眾安保險CEO）：舉一個我們正在做的項目，就是用區(qū)塊鏈來養(yǎng)雞。實際上就是每一個雞有一個腳環(huán)，所有從它出生開始到這個雞到你餐桌上，它的每個環(huán)節(jié)其實都已經(jīng)上鏈了。所有環(huán)節(jié)都已經(jīng)成為數(shù)字資產(chǎn)，首先當然它帶來的第一點就是對產(chǎn)品本身的一個質量保證，但是它更重要的意義在于，我覺得對未來農(nóng)業(yè)保險的價值。由于每一個環(huán)節(jié)都已經(jīng)上鏈，所以整個過程是非常透明的，以后我們的農(nóng)業(yè)保險就可以直接通過這樣的方式，如果出現(xiàn)了雞的生病或者其他，就可以直接方式賠付到養(yǎng)殖戶當中，去掉了很多中間環(huán)節(jié)。何大勇（波士頓咨詢公司全球合伙人兼董事總經(jīng)理）：我們看到很多的比如說圍繞著車險的車聯(lián)網(wǎng)，圍繞著健康的穿戴設備，圍繞著壽險的生物技術等等，這些都會給保險行業(yè)帶來很大的改變。舉個例子，如果將來都是無人車的話，現(xiàn)在的車險、圍繞著個人的車險，就會變成一個圍繞著汽車生產(chǎn)廠商的財產(chǎn)型的保險，所以這種對保險行業(yè)的改變都是非常大的。回望保險業(yè)的發(fā)展，可以說，沒有改革，就沒有保險業(yè)的昨天和今天。如今，中國的金融事業(yè)改革正在向縱深發(fā)展，完成從“金融大國”向“金融強國”的邁進，保險業(yè)也將因回歸本源、創(chuàng)新變革而更加強大。
