本報記者 王思文

12月13日，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會公布了2022年度《基金管理人綠色投資自評估報告》（以下簡稱《報告》），公募機構綠色投資建設在實踐中不斷完善，公募基金成綠色投資體系建設的先行者。

總體來看，公募基金積極發(fā)展綠色投資建設呈現(xiàn)四大新趨勢：一是公募基金大多選擇參照國際框架搭建管理體系，加大了人才投入力度。二是公募基金助力經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展、服務國家戰(zhàn)略，超過一半的公司將“綠色投資”明文寫入公司戰(zhàn)略規(guī)劃。三是建立綠色投資負面清單、風險監(jiān)控、應急處置機制的機構數(shù)量均達半數(shù)。四是綠色投資產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量逐年增加，采用的綠色投資策略更為多元。

《報告》顯示，在綠色投資產(chǎn)品運作方面，46家樣本公募基金中有33家樣本公募機構發(fā)行過或正在發(fā)行以綠色投資為目標的產(chǎn)品，其中21家發(fā)行了多只產(chǎn)品，產(chǎn)品合計108只，截至2022年二季度末，108只產(chǎn)品的凈資產(chǎn)合計2045.53億元。在填報的綠色投資基金產(chǎn)品中，有96只采用綠色投資策略，且多為開放式基金。從產(chǎn)品類型看，主動型基金56只，被動指數(shù)型基金40只；股票基金占多數(shù)，混合基金和債券基金較少。從投資方向來看，主動型基金多聚焦低碳環(huán)保、節(jié)能、新能源、碳中和等主題；被動指數(shù)型基金主要跟蹤環(huán)保、新能源、光伏等產(chǎn)業(yè)指數(shù)，或生態(tài)保護、電池等主題指數(shù)。

《報告》還顯示，目前填報的綠色投資產(chǎn)品長期收益率情況較好，3年及以上年限的年化收益率均為正。

除了積極發(fā)行綠色投資產(chǎn)品外，公募基金在綠色投資戰(zhàn)略管理方面也有所建設?！秷蟾妗凤@示，25家樣本公募機構將“綠色投資”明文納入公司戰(zhàn)略，占樣本公募機構比重54.3%。據(jù)統(tǒng)計，共12家機構關注綠色投資與風險管理能力建設、4家設定綠色投資規(guī)模目標、7家注重綠色基金產(chǎn)品設計、5家推動被投企業(yè)發(fā)展或ESG治理、2家優(yōu)化組織管理架構、3家注重客戶服務體系建設。

目前全行業(yè)開展綠色投資研究的機構數(shù)量最多，而建立投資標的綠色表現(xiàn)負面清單和環(huán)境風險暴露應急處置機制的機構數(shù)量相對較少。其中32家樣本公募機構已建立綠色表現(xiàn)正面評價方法，23家樣本公募機構已建立綠色表現(xiàn)負面清單。

公募機構在綠色投資領域還加大了人力資本投入，專職人員數(shù)量已經(jīng)超過兼職人員，更有約三分之一的樣本公募機構已自主構建了一套既與國際接軌、又適應我國特質(zhì)的綠色或ESG評價體系和數(shù)據(jù)平臺，定量和定性分析相結合，全面嵌入投研和決策流程。

此外，加強已投資標的環(huán)境風險監(jiān)控和處置機制建設也是公募基金的重點工作，目前已有23家同時建立兩項機制。應急處置方面，樣本公募機構在評估環(huán)境風險后選擇采取警示、賣出股票、限制交易、列入負面清單等分級措施管控風險，也有少數(shù)樣本公募機構會通過ESG委員會、投委會或多部門聯(lián)席會議等形式，共同商議重大環(huán)境風險事件的處置方式。

事實上，自2021年《中共中央國務院關于完整準確全面貫徹新發(fā)展理念做好碳達峰碳中和工作的意見》《2030年前碳達峰行動方案》相繼發(fā)布以來，公募基金積極響應國家戰(zhàn)略、踐行綠色發(fā)展理念，綠色投資的建設質(zhì)量和人才投入力度較2021年進一步提升。

中國證券投資基金業(yè)協(xié)會表示，隨著“雙碳”頂層設計文件出臺和落地實施，基金行業(yè)迎來綠色投資發(fā)展機遇期，各類型基金管理人基于自身稟賦呈現(xiàn)不同發(fā)展特點，未來將朝著規(guī)范化方向不斷邁進。