金融界12月8日消息 乘聯(lián)會(huì)發(fā)布2022年11月份全國(guó)乘用車市場(chǎng)分析月報(bào)，2022年11月乘用車市場(chǎng)零售達(dá)到164.9萬(wàn)輛，同比下降9.2％；11月零售環(huán)比下降10.5％，這是自2008年以來(lái)首次出現(xiàn)“金九銀十銅十一”的環(huán)比下降特征?；蚴苡蛢r(jià)歷史高位而電價(jià)鎖定優(yōu)勢(shì)，電動(dòng)車訂單表現(xiàn)持續(xù)較強(qiáng)。11月，新能源乘用車批發(fā)銷量達(dá)到72.8萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)70.2％，環(huán)比增7.9％，在車購(gòu)稅減半政策下，新能源車不僅沒(méi)有受到影響，反而持續(xù)環(huán)比改善超過(guò)預(yù)期。

11月新能源乘用車市場(chǎng)創(chuàng)歷史新高 新能源車廠商批發(fā)滲透率35.9％

1-11月新能源乘用車批發(fā)574.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)104.6％。11月新能源乘用車零售銷量達(dá)到59.8萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)58.2％，環(huán)比增7.8％，1-11月保持趨勢(shì)性上升走勢(shì)。1-11月新能源乘用車國(guó)內(nèi)零售503.0萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)100.1％。

來(lái)看具體數(shù)據(jù)：

1） 批發(fā)：11月新能源車廠商批發(fā)滲透率35.9％，較2021年11月19.9％的滲透率提升16個(gè)百分點(diǎn)。11月，自主品牌新能源車滲透率51.9％；豪華車中的新能源車滲透率40.6％；而主流合資品牌新能源車滲透率僅有5.0％。11月純電動(dòng)批發(fā)銷量56.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)64.2％；插電混動(dòng)銷量16.6萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)94.3％。11月B級(jí)電動(dòng)車銷量17.1萬(wàn)輛同比增長(zhǎng)81％，環(huán)比增30％，占純電動(dòng)份額30％。純電動(dòng)市場(chǎng)的A00+A0級(jí)經(jīng)濟(jì)型電動(dòng)車市場(chǎng)崛起，其中A00級(jí)批發(fā)銷量14.0萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)26％，環(huán)比增長(zhǎng)9％，占純電動(dòng)的25％份額；A0級(jí)批發(fā)銷量10.4萬(wàn)輛，占純電動(dòng)的18％份額；A級(jí)電動(dòng)車占純電動(dòng)份額24％；各級(jí)別電動(dòng)車銷量相對(duì)均衡化。

11月ModelY銷量69,098輛、五菱宏光MINI達(dá)68,567輛、比亞迪宋達(dá)到64,145輛、列總體乘用車銷量前三位。較燃油車領(lǐng)軍車型銷量均高出1倍。

2） 零售：11月新能源車國(guó)內(nèi)零售滲透率36.3％，較2021年11月20.8％的滲透率提升15個(gè)百分點(diǎn)。11月，自主品牌中的新能源車滲透率56.5％；豪華車中的新能源車滲透率32.1％；而主流合資品牌中的新能源車滲透率僅有5.2％。從月度國(guó)內(nèi)零售份額看，11月主流自主品牌新能源車零售份額70.3％，同比增加8個(gè)百分點(diǎn)；合資品牌新能源車份額4.2％，同比下降2.5個(gè)百分點(diǎn)；新勢(shì)力份額12.7％，同比下降7.3個(gè)百分點(diǎn)；特斯拉份額10.5％，增加2.1個(gè)百分點(diǎn)。11月起售價(jià)10萬(wàn)元以下新能源車占比22％，較去年11月下降9個(gè)百分點(diǎn)；10-20萬(wàn)占比43％，提升3個(gè)百分點(diǎn)；20-30萬(wàn)占比27％，同比增6個(gè)百分點(diǎn)；30-40萬(wàn)占比5％，降1個(gè)百分點(diǎn)；40萬(wàn)以上占比3.8％，增1.6個(gè)百分點(diǎn)。

3） 出口：11月新能源乘用車出口8.2萬(wàn)輛，伴隨著疫情下復(fù)工復(fù)產(chǎn)政策的支持，中國(guó)制造新能源產(chǎn)品品牌越來(lái)越多地走出國(guó)門(mén)，在海外的認(rèn)可度持續(xù)提升以及服務(wù)網(wǎng)絡(luò)的完善，市場(chǎng)前景向好。11月，特斯拉中國(guó)出口37,798輛、上汽乘用車的新能源出口17,696輛，比亞迪汽車出口12,138輛，東風(fēng)易捷特出口5,243輛，吉利汽車出口2,654輛、上汽通用五菱出口1,898輛、創(chuàng)維汽車出口1,192輛，江淮汽車出口919輛，愛(ài)馳汽車出口車503輛、東風(fēng)小康出口370輛，一汽紅旗出口262輛，神龍汽車出口177輛、東風(fēng)乘用車出口145輛，其他部分車企也有少量新能源車型出口。從自主出口的海外市場(chǎng)零售數(shù)據(jù)監(jiān)控看，上汽等自主品牌在歐洲表現(xiàn)較強(qiáng)。除了傳統(tǒng)出口車企的靚麗表現(xiàn)，近期新勢(shì)力出口也逐步啟動(dòng)，海外市場(chǎng)也有數(shù)據(jù)開(kāi)始顯現(xiàn)。

4） 車企：11月新能源乘用車市場(chǎng)創(chuàng)歷史新高，比亞迪純電動(dòng)與插混雙驅(qū)動(dòng)夯實(shí)自主品牌新能源領(lǐng)先地位；以上汽、廣汽、東風(fēng)、吉利、奇瑞和長(zhǎng)城為代表的傳統(tǒng)車企在新能源板塊表現(xiàn)相當(dāng)突出。在產(chǎn)品投放方面，隨著自主車企在新能源路線上的多線并舉，市場(chǎng)基盤(pán)持續(xù)擴(kuò)大，廠商批發(fā)銷量突破萬(wàn)輛的企業(yè)有14家（環(huán)比減少1家，同比持平），占新能源乘用車總量85.1％。其中：比亞迪汽車229,942輛、特斯拉中國(guó)100,291輛、上汽通用五菱76,165輛、吉利汽車34,642輛、長(zhǎng)安汽車32,018輛、廣汽埃安28,765輛、上汽乘用車25,785輛、哪吒汽車15,072輛、理想汽車15,034輛、蔚來(lái)汽車14,178輛、東風(fēng)易捷特11,740輛、華晨寶馬11,615臺(tái)、奇瑞汽車11,563輛。

5） 新勢(shì)力：11月新勢(shì)力零售份額12.7％，同比下降7.3個(gè)百分點(diǎn)；哪吒、理想、蔚來(lái)、零跑等新勢(shì)力車企銷量同比和環(huán)比表現(xiàn)總體仍較強(qiáng)，尤其是第二陣營(yíng)的哪吒等表現(xiàn)較強(qiáng)，這也是細(xì)分市場(chǎng)賽道的優(yōu)勢(shì)。主流合資品牌中，南北大眾強(qiáng)勢(shì)領(lǐng)先，新能源車批發(fā)17,952輛，占據(jù)主流合資純電動(dòng)55％份額，大眾堅(jiān)定的電動(dòng)化轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略初見(jiàn)成效。其他合資與豪華品牌仍待發(fā)力。

6） 普混：11月普通混合動(dòng)力乘用車批發(fā)60,334輛，同比下降10％，環(huán)比下降11％。其中豐田33,785輛、本田13,632輛、廣汽傳祺5,879輛、東風(fēng)乘用車5,038輛、吉利汽車1,327輛、東風(fēng)日產(chǎn)538輛，混合動(dòng)力的自主品牌逐步走強(qiáng)。

當(dāng)前零售渠道庫(kù)存總量充裕 乘用車出口保持歷史高位

今年11月新冠疫情在全國(guó)各地散發(fā)的局面較明顯。11月全國(guó)有29個(gè)省報(bào)告確診病例61,356例，較10月28個(gè)省8,241例的總量稍有增多；但全國(guó)29個(gè)省11月報(bào)告有547,488例無(wú)癥狀，較10月29個(gè)省的31,647例有較大回升。11月疫區(qū)擴(kuò)大到廣東、重慶、河南、內(nèi)蒙、北京等好幾個(gè)汽車消費(fèi)大省，因此封控對(duì)車市店端供給與消費(fèi)購(gòu)買的兩端均有所沖擊，這個(gè)秋冬季出現(xiàn)了異常的零售持續(xù)下行走勢(shì)。

乘聯(lián)會(huì)指出，當(dāng)前零售渠道庫(kù)存總量充裕，去年芯片斷供的基數(shù)影響逐步消除，這些都有效穩(wěn)定了車市的增長(zhǎng)。但近期常規(guī)燃油車市場(chǎng)壓力仍較大。11月全國(guó)常規(guī)燃油乘用車（不含新能源車）零售105萬(wàn)輛，環(huán)比下降18％，同比去年11月下降27％，逆轉(zhuǎn)了今年6-9月同比增長(zhǎng)6％的正增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。1-11月的常規(guī)燃油車市場(chǎng)零售1,334萬(wàn)輛，同比下降14％。入門(mén)級(jí)（A級(jí)）燃油車是民生類車型需求，同比下降29％；新能源車是增換購(gòu)的改善型需求，同比零售增長(zhǎng)79％。目前看，中低收入首購(gòu)群體的消費(fèi)信心急需提振，消費(fèi)需求支撐力不足，有待釋放，政策仍需向燃油車中的節(jié)能車施以更大力度傾斜，在經(jīng)濟(jì)效應(yīng)和環(huán)保要求兩者之間尋求平衡。

11月豪華車零售24萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)13％，環(huán)比增15％。車購(gòu)稅減半政策對(duì)消費(fèi)升級(jí)的高端消費(fèi)促進(jìn)較大。

11月自主品牌零售87萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)5％，環(huán)比下降7％。11月自主品牌國(guó)內(nèi)零售份額為53.4％，同比增長(zhǎng)7.1個(gè)百分點(diǎn)；1-11月累計(jì)份額47％，相對(duì)于2021年同期增長(zhǎng)6.3個(gè)百分點(diǎn)。11月自主品牌批發(fā)市場(chǎng)份額55.2％，較去年同期份額增加8.4個(gè)百分點(diǎn)；1-11月自主品牌累計(jì)份額50％，相對(duì)于2021年同期增加5.6個(gè)百分點(diǎn)。

11月主流合資品牌零售54萬(wàn)輛，同比下降31％，環(huán)比下降23％。11月的德系品牌零售份額18.9％，同比增長(zhǎng)0.1個(gè)百分點(diǎn)，日系品牌零售份額15.3％，同比下降6.9個(gè)百分點(diǎn)。美系品牌市場(chǎng)零售份額達(dá)到9.6％，同比增加0.6個(gè)百分點(diǎn)。

出口：11月海關(guān)統(tǒng)計(jì)汽車出口37萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)71％；1-11月累計(jì)出口298萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)54％。乘聯(lián)會(huì)統(tǒng)計(jì)口徑下的11月乘用車出口（含整車與CKD）25萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)54％，環(huán)比下降4％。11月新能源車占出口總量的33％。11月自主品牌出口達(dá)到19.0萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)52％，環(huán)比增1％；合資與豪華品牌出口6.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)60％。1-11月乘用車?yán)塾?jì)出口210萬(wàn)輛，增56％。自主品牌對(duì)歐美市場(chǎng)和第三世界國(guó)家市場(chǎng)出口全面突破，國(guó)際品牌的中國(guó)基地出口戰(zhàn)略也日益體現(xiàn)。

生產(chǎn)：11月乘用車生產(chǎn)207.8萬(wàn)輛，同比下降6.7％，環(huán)比下降9.0％，疫情封控對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈帶來(lái)一定影響，其中豪華品牌生產(chǎn)同比增長(zhǎng)9％，環(huán)比增長(zhǎng)3％；合資品牌生產(chǎn)同比下降27％，環(huán)比下降16％；自主品牌生產(chǎn)同比增長(zhǎng)7％，環(huán)比下降7％。1-11月的車企生產(chǎn)達(dá)到2123.1萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)14.9％。

批發(fā)：11月廠商批發(fā)銷量202.9萬(wàn)輛，同比下降5.7％，環(huán)比下降7.5％，受新能源市場(chǎng)拉動(dòng)的影響，部分車企表現(xiàn)分化明顯。11月自主車企批發(fā)111.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)12％，環(huán)比下降5％。主流合資車企批發(fā)62萬(wàn)輛，同比下降31％，環(huán)比下降18％。豪華車批發(fā)29萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)15％，環(huán)比增長(zhǎng)8％。1-11月的乘用車廠商批發(fā)銷量達(dá)到2092.5萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)11.7％。

庫(kù)存：11月的產(chǎn)銷不如10月順暢，形成廠商批發(fā)低于產(chǎn)量5萬(wàn)輛、廠商國(guó)內(nèi)批發(fā)高于零售13萬(wàn)輛的艱難產(chǎn)銷走勢(shì)，預(yù)期中的年末零售強(qiáng)增長(zhǎng)尚未出現(xiàn)，11月廠商迅速調(diào)整產(chǎn)銷節(jié)奏。

2021年四季度以來(lái)廠商庫(kù)存迅速回補(bǔ)，2022年1-11月累計(jì)補(bǔ)庫(kù)近31萬(wàn)，其中5-11月庫(kù)存回補(bǔ)較大。由于購(gòu)置稅減半政策在6月實(shí)施，5月以來(lái)經(jīng)銷商備庫(kù)增量貢獻(xiàn)較大。11月份經(jīng)銷商庫(kù)存環(huán)比增長(zhǎng)13萬(wàn)輛，1-11月累計(jì)增長(zhǎng)45萬(wàn)輛，而2021年1-11月廠商庫(kù)存下降了66萬(wàn)輛，今年的廠商庫(kù)存被動(dòng)建儲(chǔ)的壓力較大。

世界疫情下的缺貨嚴(yán)重，前期中國(guó)車市庫(kù)存恢復(fù)到中高位水平是難得成就，為出口和內(nèi)銷奠定穩(wěn)定局面。由于庫(kù)存有保障，乘用車出口也在8-11月保持25萬(wàn)輛左右的歷史高位。

展望12月全國(guó)乘用車市場(chǎng)：節(jié)前消費(fèi)高峰與政策退出的搶購(gòu)高峰疊加 助推12月車市或極度火爆

12月有22個(gè)工作日，且最后一天是周末，乘聯(lián)會(huì)認(rèn)為這不利于12月的銷量沖刺。根據(jù)政策文件的時(shí)效，乘用車車市面臨購(gòu)置稅減半政策的退出節(jié)點(diǎn)，加之新能源車的年末爆搶行情，12月車市總體理應(yīng)極度火爆。

由于明年1月22日是歷史最早的春節(jié)，會(huì)使春節(jié)前的銷售高峰提前到12月就啟動(dòng)，部分地區(qū)在12月底前還有購(gòu)車補(bǔ)貼政策助力消費(fèi)，因此節(jié)前消費(fèi)高峰與政策退出的搶購(gòu)高峰疊加，推動(dòng)12月車市零售更高。

隨著進(jìn)入冬季的天氣轉(zhuǎn)冷和秋收完成，加之部分外省農(nóng)民工提早返鄉(xiāng)過(guò)年，農(nóng)村地區(qū)的購(gòu)車熱情會(huì)逐步釋放，新能源車和中低端燃油車市場(chǎng)也會(huì)逐步升溫。

同時(shí)，由于各地疫情的管控差異較大，消費(fèi)者出行也是相對(duì)謹(jǐn)慎，車展等聚集車市人氣的活動(dòng)很少，不利于車市增量。但隨著中央疫情管控政策的明朗化，各地防控處于簡(jiǎn)政放權(quán)試水期，各地經(jīng)銷商閉店情況或?qū)⒚黠@減少，客流處于逐步恢復(fù)期，當(dāng)前車企更注重在新媒體運(yùn)營(yíng)上的持續(xù)發(fā)力，除交車以外的銷售流程逐漸遷移至線上，這將有利于客商多方共同推動(dòng)年末火爆營(yíng)銷效果。

本文源自金融界